Livro:Os Axiomas de Zurique

Os Axiomas de Zurique é um livro escrito por Max Gunther.

A palavra Axioma origina do grego e significa: Verdade evidente por si mesma. A expressão “Axiomas de Zurique” foi feita por alguns frequentadores de um clube suíço que operavam em mercadorias e ações, e que se estabeleceu à volta de Wall Street. O autor Max Gunther sobre instrução de seu pai Franz Heinrich (conhecido como Frank Henry e um dos frequentadores do grupo), encontraram fundamentos ao analisaram os argumentos, decisões tomadas e atitudes por aqueles investidores de sucesso, que até então eram movidos por fortes especulações.

O livro é constituído de 12 axiomas principais mais 16 secundários, que pretendem dar resposta às dúvidas com as quais o especulador pode se deparar. O título refere-se às táticas usadas pelos banqueiros suíços para obter êxito no mundo dos negócios

Os suíços concluíram que a maneira sensata de levar a vida não é fugindo aos riscos, mas expondo-se deliberadamente a eles. É entrar no jogo. Apostar.  Ao contrário: apostar com cautela e deliberação; apostar de maneira tal que grandes ganhos sejam mais prováveis que grandes perdas - apostar e ganhar. É possível isto? Com toda certeza. Existe fórmula para conseguí-lo. “Fórmula” talvez não seja a palavra adequada, uma vez que sugere ações mecânicas e ausência de opções. Melhor seria dizer “filosofia”. Essa fórmula, ou filosofia, consiste de 12 profundas e misteriosas regras para se assumirem riscos, os chamados “Axiomas de Zurique”.

O 1º Grande Axioma: DO RISCO:É relatado o exemplo de duas jovens Mary (a louca) e Silvia (a sóbria) que possuíam diferentes visões. Silvia, buscava um investimento que lhe trouxesse segurança e algum rendimento, por isso, a sóbria. Já Mary aceitava correr alguns riscos, para que seu capital crescesse significativamente.

Silvia investiu seu dinheiro onde tivesse uma remuneração financeira segura, como na poupança, e Mary investiu em ações. No começo, Mary até perdeu parte do seu dinheiro, enquanto Silvia mantinha seu capital intacto, até com algum pequeno rendimento. Com o passar dos anos, Silvia não ficou rica, e corre o risco de não ter dinheiro para ter uma velhice confortável, já Mary com suas ações, acabou enriquecendo. Correr alguns riscos valeu a pena, além do que correr riscos não traz a sensação de estar vivendo no tédio.

O 1º AXIOMA MENOR - Só aposte o que valer a pena. Não adianta querer apostar valores pequenos com a esperança de ficar rico. É claro que não se deve apostar tudo a ponto de ficar falido, mas sim a níveis que valham a pena.

O 2º AXIOMA MENOR - Resista à tentação das diversificações. Diversificar os investimentos, significa reduzir os riscos e com eles a chance de ficar rico. Como é citado, “Ponha os seus ovos no mesmo cesto, e tome conta do cesto.”

Não tenha medo de arriscar um pouco. Alto risco significa alto retorno.

O 2º Grande Axioma: DA GANÂNCIA:É feito um comparativo, com jogadores de cassinos, que deixam que a ganância os conduza, não sabendo a hora de parar. Esse axioma diz que a ganância faz com que você sempre queira mais, e não se satisfaça com o que ganhou, é preciso saber a hora de sair  do “jogo”. Com certeza você vai se arrepender por sair cedo demais alguma vez, e isso vai lhe doer muito, mas é melhor sair cedo demais, do que tarde demais e perdendo dinheiro.

O 3º AXIOMA MENOR - Entre no negócio sabendo quanto quer ganhar; quando chegar lá caia fora. É aconselhável que antes de se entrar num negócio, definir quanto se quer ganhar, o quanto é um bom lucro, e quando atingi-lo sair fora dele, a não ser que se tenha uma boa justificativa, para se acreditar que deve esperar mais um pouco.

O 3º Grande Axioma: DA ESPERANÇA:Quando o barco começar afundar não reze. Abandone-o.

Este axioma, fala de como escapar quando o negócio vai mal, e isso vai acontecer, mais cedo ou mais tarde, cerca de metade de seus investimentos vão dar errado, por isso é preciso saber perder. Estipule margens de perda entre 10% e 15% ou até 20%. Se começar a perder, não tenha dúvida, abandone o barco. Não crie falsas esperanças que as coisas vão melhorar, você pode perder mais ainda, parta para um novo investimento.

O 4º AXIOMA MENOR - Aceite as pequenas perdas com um sorriso, como fatos da vida. Conte incorrer em várias, enquanto espera um grande ganho.  Claro que aceitar uma perda com um sorriso, é um pouco demais, mas se uma operação não deu de funcionar, caia fora e parta para outra. Tente encarar as pequenas perdas, como custo das especulações.

Se suas especulações andam mal, saia e parta para outra. Saber perder é uma das virtudes de um bom especulador.

 O 4º Grande Axioma: DAS PREVISÕES:Não de atenção a previsões sobre o futuro e a falsos profetas, ninguém consegue prever o futuro. Nem mesmo os famosos economistas conseguem prever o que vai acontecer. Faça projeto em curto espaço de tempo, se baseando em tendências de mercado e aí sim talvez por um pouco de sorte obtenha alguns ganhos sem dar atenção às previsões dos profetas.

Não baseie suas especulações em previsões e sim no que você vê acontecendo à sua frente.

 O 5º Grande Axioma: DOS PADRÕES :Até começar a parecer ordem, o caos não é perigoso.

O mundo do dinheiro é um mundo desordenado, sem nenhum padrão de comportamento, um absoluto caos, e quem achar que achou uma ordem, está enganado, e isso se torna perigoso. Não existe fórmula para isso.

O 5º AXIOMA MENOR - Cuidado com a armadilha do historiador. A história as vezes se repete, mas não de forma confiável a ponto de você apostar prudentemente o seu dinheiro, é preciso cuidado para não cair nessa armadilha.

O 6º AXIOMA MENOR - Cuidado com a ilusão do grafista. A ilusão grafista, frequentemente, é uma extensão gráfica da armadilha do historiador, onde, ele pressupõe que se certos aspectos se repetirem logo acontecerá uma alta, ou uma baixa, conforme aconteceu no passado. Sendo imprudente apostar nessa escolha.

O 7º AXIOMA MENOR - Cuidado com a ilusão de correlação e a ilusão de causalidade. Deve-se tomar cuidado, com esses aspectos, pois é da mente humana, criar correlações e ilusões de casualidade onde não existem, é citado um exemplo de duas ações e seus comportamentos, uma espécie de efeito gangorra, que “sempre” acontece, só que esse sempre, é apenas ilusão.

O 8º AXIOMA MENOR - Cuidado com a falácia do jogador. É uma ilusão onde as pessoas acham que estão no seu dia de sorte, e que tudo vai dar certo, exemplos de cassinos são relatados, ilustrando de como essa ilusão pode fazer com que se perca dinheiro. O jogador aposta demais, e acaba abusando da sua própria sorte.

O 6º Grande Axioma: DA MOBILIDADE :É dividido nos dois axiomas menores abaixo.

O 9º AXIOMA MENOR - Numa operação que não deu certo, não se deixe apanhar por sentimentos; como lealdade ou saudade. É ilustrado um exemplo de um casal que deixa de vender sua casa por uma boa quantia por causa de suas raízes, e por fim veem que não valeu a pena. Se seu objetivo é ganhar dinheiro, é um erro deixar se prender demais as coisas materiais nas quais o seu capital esteja investido, sob pena de perder muito dinheiro.

O 10º AXIOMA MENOR - Jamais hesite em sair de um negócio se algo mais atraente aparecer à sua frente. Tendo lançado raízes, a sua eficiência como especulador diminui demais. Não se deve apegar às coisas, pois se apegar às coisas prejudica a sua mobilidade, não insista apenas em um único negócio, por exemplo nas ações da empresa X, não fique amarrado a ela, se surgir outro negócio esqueça-a e vá em busca do melhor resultado.

Não se deixe prender a sentimentos em suas especulações. Se perceber uma oportunidade melhor, corte suas raízes e siga em frente.

O 7º Grande Axioma: DA INTUIÇÃO:Só se pode confiar num palpite que possa ser explicado.

Como especulador, é provável que você tenha palpites com frequência, e você pode usá-los se for capaz. Um palpite errado pode ser muito perigoso, por isso é importante testar seu palpite, se você tem conhecimento sobre o assunto, se você sabe o bastante a respeito, etc.

O 11º PRIMEIRO AXIOMA MENOR - Jamais confunda palpite com esperança. É possível que se alguma coisa que você quer muito, acabe se tornando num palpite, é necessário, manter os pés no chão para não confundir com esperança, por isso é importante tomar muito cuidado.

Só confie em um palpite se você for capaz de identificar algo que consiga explicá-lo.

 O 8º Grande Axioma: DA RELIGIÃO E DO OCULTISMO:É improvável que entre os desígnio de Deus para o Universo se inclua o de fazer você ficar rico.

Apoiar-se no sobrenatural, é como se apoiar em ilusões de ordem, se depende de Deus, ou de qualquer força ou entidade para alcançar a fortuna, há grandes chances de que um dia você baixe a guarda e perca tudo, é o que diz esse axioma.

O 12º AXIOMA MENOR - Se astrologia funcionasse, todos os astrólogos seriam ricos.

É citado o exemplo de algumas pessoas que se julgam gurus, mas que na verdade, na passa de conversa. É preciso coerência para não acreditar nesses falsos adivinhos.

O 13º AXIOMA MENOR - Não é necessário exorcizar uma supertição. Podemos curti-la, desde que ela conheça o seu lugar.

Você não precisa exorcizar sua superstição, mas pode sim utilizá\-la para outros fins, como jogos em que a somente a sorte é o que conta, como exemplo citado, o jogo do bicho, mas não invista dinheiro baseado em superstições.

Mantenha o sobrenatural longe de suas especulações. Confie em você e no seu potencial.

 O 9º Grande Axioma: DO OTIMISMO E DO PESSIMISMO:Otimismo significa esperar o melhor, mas confiança significa saber como se lidará com o pior. Jamais faça uma jogada por otimismo apenas.

Deve-se tomar muito cuidado com o otimismo, pois ele pode ser perigoso. Quando existe dinheiro envolvido, o que é necessário é confiança, que nasce do uso construtivo do pessimismo. Jamais faça uma jogada por otimismo apenas, em vez disso vá atrás da confiança, confiança que não vem de esperar o melhor e sim de como lidar com o pior. Antes de entrar num negócio, pense como sairá dele se der errado.

 Um bom especulador possui confiança, não otimismo. A confiança nasce do uso construtivo do pessimismo.

 O 10º Grande Axioma: DO CONSENSO :Fuja da opinião da maioria, provavelmente está errada.

Nesse axioma o autor fala que nem sempre a maioria é que se tem a razão, e ainda, que é mais fácil do que poucos estiverem certos do que muitos. Não deixe se influenciar, raciocine por você mesmo, questione e examine, não acredite, ou melhor questione velhos conceitos e ditados.

O 14º AXIOMA MENOR - Jamais embarque nas especulações da moda com freqüência, a melhor hora de se comprar alguma coisa é quando ninguém quer.

Como é dito acima, a melhor hora de comprar é quando todos querem vender, pois o preço é muito inferior, e o contrário também deve ser praticado, quando todos querem comprar, venda e realize o seu lucro.

 Antes de arriscar seu dinheiro seguindo a opinião da maioria, pondere e avalie por si mesmo se a decisão é acertada ou não.

O 11º Grande Axioma: DA TEIMOSIA :Se não deu certo da primeira vez esqueça.

No mundo das especulações, a persistência, pode ser de grande influência negativa. Não fique estagnado em um tipo de negócio ou a uma empresa, vá atrasar do que dê mais lucro. Se não atingiu seu objetivo, caia fora é vá para outro negócio.

O 15º AXIOMA MENOR - Jamais tente salvar um mau investimento fazendo "preço médio"

A técnica conhecida como “preço médio” é uma das mais tentadoras armadilhas do mundo dos investimentos. Funciona da seguinte forma, se você comprou uma ação por 100,00 e ela baixou para 50,00. Compre outra agora pagando 50,00 ou seja 150,00 dividido por 2 fica 75,00 (preço médio). Isso não diminui a sua perda, mas sim cria uma ilusão aparente, o que pode causar maior perda ainda.

O 12º Grande Axioma: DO PLANEJAMENTO:Planejamento a longo prazo geram perigos e crença de que o futuro está sob controle. É importante jamais levar muito a sério os seus planos a longo prazo, nem os de quem quer que seja.

Ao contrário do que muitos dizem, este axioma diz que o planejamento a longo prazo, é sim o maior risco a correr, pois ninguém pode planejar alguma coisa a longo prazo se não sabe o que vai acontecer no futuro. Como se pode planejar alguma coisa? Isso pode gerar uma crença que o futuro está sob controle, e isso não é verdade.

O 16º AXIOMA MENOR - Fuja de investimentos a longo prazo.

Apostar no amanhã é um risco, apostar a vinte ou trinta anos é loucura total, e assim que se pode resumir o que o investimento em longo prazo consiste. Com isso você também perde mobilidade, cria raízes, e deixa de aproveitar as oportunidades que surgem.

Não planeje investimentos a longo prazo. O mundo dos negócios se modifica a cada dia. O único plano a longo prazo que um especulador precisa ter é o de ficar rico.

Talvez pelo fato de eu nunca ter apostado, ser adepto da regra “melhor um na mão que dois voando” ou por ser realista. Não me vejo utilizando esses artifícios apresentados pelo autor para enriquecer. 
Por outro lado, achei muito interessante o texto, me admirei muito com a perspicácia que o autor trata os investimentos, como se fosse um jogo de vida ou morte. Talvez isso sirva pra explicar a razão de os suíços, mesmo com péssima localização geográfica, estarem figurando entre uma das nações mais desenvolvidas do mundo.